UpStart(纳斯达克股票代码：UPST)宣布，将发行3.75亿美元的私募债券，本金为2029年到期的可转换优先票据。此次发行的本金金额比此前宣布的3亿美元的发行规模有所增加。此外，它还授予票据的初始购买者购买票据本金总额高达5625万美元的选择权。向初始购买者出售票据的交易预计将于2024年9月19日结算。债券的息率为年息2.00%，由2025年4月1日开始，每半年派息一次，分别于每年4月1日及10月1日派息一次。这些票据将于2029年10月1日到期。这些票据将以每1,000美元票据本金21.9029股UpStart普通股的初始转换率进行转换。票据的转换将在UpStart的选举中以现金、UpStart的普通股或两者的组合进行结算。此次发行的净收益约为3.659亿美元。该公司打算使用约3560万美元的净收益来支付上限赎回交易的成本，以及约3.025亿美元的净收益用于回购2026年到期的0.25%未偿还可转换优先票据本金的约3.342亿美元，并将发行所得净收益的剩余部分用于一般企业用途。关于票据的定价，UpStart与某些初始购买者或他们各自的关联公司和其他金融机构进行了私下谈判的上限看涨期权交易。被封顶的看涨交易的上限价格最初为每股70.24美元，较2024年9月16日UpStart普通股上一次报告的每股35.12美元的售价溢价100%。