ノースダコタ州証券局は、投資家に暗号通貨と株式について教えると主張する“投資教育財団”の一部が実際には詐欺であると警告した。これらの詐欺は、被害者に投資し、過剰な手数料を支払うよう説得するために、“リスクフリー”トライアルや偽のローンなどの詐欺的な戦術を使用します。この詐欺は通常、ソーシャルメディア広告から始まり、潜在的な被害者を偽の創設者と自動ボットが運営するWhatsAppグループに誘導します。これらのグループでは、いわゆる創設者が投資コースを提供し、詐欺的な暗号通貨交換を紹介します。投資家は当初、偽の利益を生み出すAI取引ロボットをテストするために“無料”トークンを受け取ります。成功の錯覚に触発されて、人々は本物のお金を入金し、資金不足の場合は、詐欺師はTelegramの偽のローンプロバイダーにそれらを誘導します。ローンは詐欺取引所に直接入金されますが、被害者はすぐにローンを返済するか、偽の手数料を支払わない限り資金を引き出すことができません。詐欺は規制上の問題を口実にアカウントを凍結し、詐欺師は事業を閉鎖して別の名前に改名します。信頼性を得るために、詐欺師は本物の政府文書を提示し、米国証券取引委員会（SEC）と米国財務省に登録されていると主張し、誤解を招く記事をオンラインに掲載することがあります。