ストップロスとは？

ストップロスは、トレーダーが市場のボラティリティで予想以上の損失を被るのを防ぐために使用されるリスク管理ツールです。約定待ち注文であり、成行価格が設定されたストップロスレベルに達すると自動的に成行注文に変換されます。ストップロスの主な目的は、トレーダーの資本を保護し、市場が不利になっても損失を許容範囲内に抑えることを保証することです。

損失のリスクと限界

損失は絶対保証ではない。急激な価格変動やショートアウトの場合、ストップロスは所定の価格水準で正確に執行できない場合があります。例えば、ボラティリティの高い市場では、ストップロスはスリップ（slippage）によって異なる価格レベルで執行される可能性がある。したがって、ストップロスは損失を抑制する効果がありますが、極端な市場条件下では割引される可能性があります。

ハードストップと心理的ストップ

1.ハードストップ。

• 定義：ハードストップは、ブローカーの取引プラットフォームでトレーダーが設定する自動執行注文です。市場価格が設定されたストップロスレベルに達すると、システムは自動的にクローズします。
• 利点：トレーダーがリアルタイムで市場を監視する必要がなく、24時間市場を追跡できないトレーダーに適しています。
• 短所：ブローカープラットフォームがストップロスオプションを提供していない場合、または技術的な故障時に執行できない場合があります。

2.心理的な停止

• 定義：心理的ストップロスは、トレーダー自身が設定したストップロスレベルであり、積極的に市場を監視し、価格が設定されたレベルに達すると手動でクローズします。
• 利点：市場のダイナミクスに柔軟に対応し、特にストップ機能のないブローカーに適しています。
• 欠点：感情的な影響を受け、タイムリーな操作につながり、リスクが高まります。

停止位置の設定

1.エントリーモード停止

定義：テクニカルチャートのパターン（ピンライン、飲み込みパターンなど）に基づいてストップポジションを設定します。価格がエントリーパターンの反対側を突破すると、ストップロスがクローズをトリガーします。

アプリケーション：

• 针形线：当价格突破针形线的低点时，设置止损在针形线的另一侧。

  

• 吞没形态：当价格突破吞没形态的高点或低点时，设置止损在吞没形态的对侧。

  

2.地域の需要削減

定義：価格の歴史の中で形成された強いサポートまたはレジスタンスの領域（需要と供給の領域）にストップロスを設定します。価格がこれらのゾーンを突破すると、取引を保護するためにストップを設定します。

アプリケーション：

• サポートエリア：価格がサポートエリアを突破した場合、ストップはサポートエリアの下に設定されます。
• 抵抗領域：価格が抵抗領域を突破した場合、ストップロスは抵抗領域の上に設定されます。

3.移動平均線の停止

定義：移動平均を使用してストップポジションを設定します。価格が移動平均線を超えると、トレンドの変化を反映してストップを調整します。

アプリケーション：

• 上升趋势：价格保持在移动平均线以上时，设置止损在移动平均线下方。一旦价格跌破移动平均线，止损触发平仓。

  

• 下降トレンド：価格が移動平均線を下回っている間、ストップを移動平均線の上に設定します。

4.最大損失ストップロス（米ドル建て）

定義：設定された最大損失額に基づいてポジションを段階的に構築し、損失全体が所定のレベルに達したときにクローズします。

アプリケーション：

• 段階的なポジション：価格修正時に徐々にポジションを増やし、価格が下落し続け、全体的な損失が設定された最大損失額を超える場合はポジションをクローズします。

ストップを使用した利益のロック

ストップロスは損失をコントロールするだけでなく、利益を固定するためにも使用できます。価格が有利な方向に動くと、トレーダーはストップロスポジションをオープンポジション価格に調整したり、すでに得られた利益を保護するために利益ゾーンに移動することさえできます。この方法は“トレーリングストップ”trailingと呼ばれます。

操作方法：

• 初期ストップロス：損失を制限するためにポジションを開設する。
• ストップロスの調整：価格が有利に動くにつれて、ストップロスを徐々に利益領域に移動し、より多くの利益をロックします。

ストップロスを使わない取引リスク

ストップロスなしで取引することは可能ですが、これは長期的な損失のリスクを大幅に高めます。特にレバレッジ取引を行う場合、市場の小さな変動が大きな損失につながる可能性があります。レバレッジを使用するトレーダーには、リスク管理のためにストップロスが推奨されます。しかし、株式口座や現金口座での暗号通貨取引などのレバレッジフリー取引では、ポジションサイズを適切に管理し、レバレッジの使用を避けることで、ストップを使用しないリスクを軽減できます。

概要まとめ

ストップロスは、最大損失を制限し、取引利益を保護するために使用される重要なリスク管理ツールです。異なる市場条件と個々のトレーディングスタイルに応じて、エントリーモードのストップ、需要と供給のゾーンのストップ、移動平均ラインのストップ、最大損失ストップ（米ドル建て）など、適切なストップ戦略を選択することができます。

極端な市場状況では、ストップロスは正確に実行されないかもしれませんが、その基本的な機能はトレーダーを大きな損失から保護するための重要なツールです。