导读｜美国作为全世界最大的经济体吸引了全世界具指标性的企业都在美国上市。相比台股，投资美股可以参与更多成长型企业的发展，更适合进行长期投资。对于想要投资美股却不想花太多时间研究的投资者来说，美股指数型 ETF 或许是一个很好的选择。本文将深入介绍美股指数型 ETF 的基本概念、投资优势、主要指数以及五档热门的美股指数型 ETF，帮助投资者选择最适合自己的投资标的。如果还想了解更多美股相关的资讯，可以参考我们的美股大盘指数怎么看、美股复委托 vs. 海外券商、美股帐户开户教学。

目录

什么是美股指数型 ETF？

美股指数型 ETF（Exchange Traded Fund）是一种在交易所上市交易的基金，专门追踪美国各大指数如道琼工业平均指数、标普 500 指数、纳斯达克综合指数等。这类 ETF 透过持有一篮子股票来模仿指数表现，提供投资者更简便的方式分散投资、降低风险。相比于投资个股，根据指数规则筛选出的股票组合属于相对稳健的投资方法，随著时间拉长，有机会获得高于台股 ETF 的投资报酬率。

美股三大指数介绍

道琼工业平均指数（Dow Jones Industrial Average）

道琼工业平均指数是历史最悠久的指数之一，只追踪 30 家大型美国公司作为成分股，多数公司都是获利稳定且历史悠久的大型企业，这些公司来自不同的行业，代表著美国经济的多样性。成分股的筛选方式是将每间公司的股票价格总和后的平均值，所以股价越高、占比越大、影响也越大。

标普 500 指数（S&P 500）

标普 500 指数包含了全美国市值最大的 500 家公司，涵盖了各种行业，占美股市值约 80% 左右，被认为是美国经济的缩影。标普 500 指数在筛选成分股时有比较严格的规定，成分股需符合市值不可少于 82 亿美元、公司需位于美国，另外还必须连续四季保持正盈余、保有交易量与流通性，每一季会检视并更换股票。

纳斯达克综合指数（NASDAQ Composite）

纳斯达克综合指数的成分股中以科技股占最多，该指数共涵盖超过 3000 家在纳斯达克交易所上市的公司，反映了科技行业的发展动态，对于科技股投资者具有重要参考价值。相比标普 500 指数，纳斯达克综合指数不限于追踪美国的企业，还包含国际公司。

如果想要更深入了解美股不同指数的详细介绍，可以参考我们的美股三大与四大指数总整理。

五档热门美股指数型 ETF 介绍

Vanguard Total World Stock ETF（VT）

Vanguard Total World Stock ETF（VT）投资的企业涵盖全球 40 多个国家，持有约 9000 档成分股，追踪「FTSE Global All Cap Index」，该指数主要由全球发达和新兴市场的大中型和小型公司股票组成。VT 的投资范围广泛，不仅限于美国市场，还包括日本、英国和中国等主要市场，并将大部分资产配置于科技和金融业，适合希望进行全球分散投资的投资者。

• 管理费：0.07%
• 追踪指数：FTSE Global All Cap Index
• 配息：季配息
• 成分股档数：约 9000 档（追踪全球已开发市场、新兴市场大、中、小型股票）

Vanguard S&P 500 ETF（VOO）

Vanguard S&P 500 ETF（VOO）追踪「标普 500 指数」，该指数追踪的标的涵盖美国股市市值的 80%。该 ETF 的成分股包括众多知名的龙头企业，如 Apple、Microsoft、Alphabet Inc.、Meta Platforms 和 Tesla 等。VOO 的投资风险相对分散，管理费用低，是投资者参与美国经济增长的理想选择。

• 管理费：0.03%
• 追踪指数：标普 500 指数（S&P 500）
• 配息：季配息
• 成分股档数：约 500 档（追踪全美前 500 大的龙头企业）

SPDR S&P 500 ETF Trust（SPY）

SPDR S&P 500 ETF Trust（SPY）是全球管理资产规模最大的 ETF，与 VOO 追踪相同的「标普 500 指数」。SPY 的成分股和 VOO 类似，但其流动性更大，适合进行大额投资。该 ETF 产业组成广泛，投资风险分散，也是参与美国经济增长的稳健选择。

• 管理费：0.09%
• 追踪指数：标普 500 指数（S&P 500）
• 配息：季配息
• 成分股档数：500 档（追踪全美前 500 大的龙头企业）

Vanguard Total Stock Market ETF（VTI）

Vanguard Total Stock Market ETF（VTI）追踪 CRSP 美国整体市场指数（CRSP US Total Market Index），涵盖美国大、中、小型公司的股票。VTI 拥有最多的成分股，资产规模最大、流动性最高，适合小额投资者进行全美市场布局。该 ETF 管理费用低廉，前 10 大成分股与 VOO 相似，但 VTI 的覆盖范围更广，涵盖了美国整体经济的各个层面。

• 管理费：0.03%
• 追踪指数：CRSP US Total Market Index
• 配息：季配息
• 成分股档数：约 400 档（追踪全美前 500 大的龙头企业）

Invesco QQQ Trust（QQQ）

Invesco QQQ Trust（QQQ）追踪那斯达克 100 指数的非金融股，追踪的成分股大部分集中在科技业。QQQ 的成分股包括 Apple、Amazon、Microsoft、Meta Platforms 和 Google 等科技巨头，这些企业占整支 ETF 的 50% 以上。该 ETF 风险较高，适合看好科技行业的投资者。

• 管理费：0.20%
• 追踪指数：Nasdaq-100 Index
• 配息：季配息
• 成分股档数：100 档（多数成分股为美国的科技龙头企业）

五档热门美股指数型 ETF 总整理
ETF	管理费	追踪指数	配息	成分股档数	五年累积成长（%）
Vanguard Total World Stock ETF (VT)	0.07%	FTSE Global All Cap Index	季配息	约 9000 档	51.56%
Vanguard S&P 500 ETF (VOO)	0.03%	标普 500 指数	季配息	约 500 档	85.21%
SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY)	0.09%	标普 500 指数	季配息	500 档	85.09%
Vanguard Total Stock Market ETF (VTI)	0.03%	CRSP US Total Market Index	季配息	约 400 档	78.26%
Invesco QQQ Trust (QQQ)	0.20%	Nasdaq-100 Index	季配息	100 档	154.19%

新手选择美股 ETF 需要注意的资讯

确认投资目标和风险承受能力

不同的 ETF 可能会有不同的风险水平和回报预期。新手投资者应根据自己的投资目标和风险承受能力来选择合适的 ETF。如果是保守型投资者，可能更适合选择那些风险较低且稳健的指数型 ETF。

研究 ETF 的费用结构

ETF 的管理费用会直接影响投资回报，因此新手投资者应该关注各个 ETF 的费用结构。管理费用较低的 ETF 可以帮助投资者在长期持有的同时节省成本，并增加净收益。

检视 ETF 的流动性

ETF 的流动性是指 ETF 在市场上买卖的容易程度。流动性高的 ETF 通常买卖差价（Bid-Ask Spread）较小，交易成本较低，适合新手投资者。

分析 ETF 的成分股和配置

投资人在购买某档 ETF 之前应该要主动查询该档 ETF 的成分股比例配置、行业分布、地理位置分布等等，确定该 ETF 是否符合自己的投资偏好和策略。

注意 ETF 的配息政策

不同的 ETF 会有不同的配息政策，有些 ETF 是季度配息，有些则是年度配息。新手投资者应根据自己的现金流需求来选择合适的 ETF。

美股指数型 ETF 总结

美股指数型 ETF 提供投资者一种简便且高效的方式来参与美国市场的增长。每一档 ETF 都有其独特的优势和适用的投资策略。投资者可以根据自身的风险承受能力和偏好，选择投资标的，组成自己的理想投资组合！

常见问题

Q1. 什么是美股指数型 ETF？

美股指数型 ETF 是一种在美国交易所上市交易的基金，专门追踪美国各大指数，如标普 500、纳斯达克 100 等指数。

Q2. 为何选择投资美股指数型 ETF？

投资人在投资美股指数型 ETF 时，除了可以参与美国市场的成长外，还可以根据自身的投资偏好选择喜欢的产业购买 ETF 进行投资，享受多样化的投资选择，且管理费用和交易成本较低，有助于分散风险。